Mientras el ecosistema de finanzas descentralizadas (DeFi) continúa evolucionando, Solana ha emergido como uno de los centros más vibrantes para las finanzas descentralizadas en 2025. Conocida por su velocidad, tarifas bajas y una comunidad de desarrolladores en rápido crecimiento, Solana está atrayendo una nueva generación de usuarios y constructores de DeFi que buscan rendimiento sin sacrificar la descentralización.
Desde exchanges descentralizados (DEXs) hasta staking y protocolos de restaking, el panorama DeFi de Solana se está expandiendo rápidamente. Ya seas un usuario experimentado de criptomonedas o estés comenzando, estar atento a los principales proyectos DeFi de Solana puede ayudarte a navegar este ecosistema en constante cambio y descubrir dónde está ocurriendo la innovación.
Por Qué los Proyectos DeFi de Solana Son Importantes en 2025
El panorama DeFi está experimentando un cambio importante, con Solana emergiendo como una plataforma clave para infraestructura DeFi de alto rendimiento. Mientras los sistemas financieros tradicionales luchan con costos crecientes y accesibilidad limitada, la arquitectura eficiente de Solana y su ecosistema en crecimiento están atrayendo desarrolladores, usuarios y capital a gran escala.
1. Solana como la Segunda Cadena DeFi Más Grande en Agosto de 2025
Fuente: DefiLlama
Solana es actualmente la segunda blockchain DeFi más grande por valor total bloqueado (TVL), asegurando 10.2 mil millones de dólares en su ecosistema. Esto representa el 7.05% del mercado DeFi global y la posiciona por delante de BSC, Bitcoin, y Tron. Su liderazgo está impulsado tanto por la confiabilidad técnica como por una base creciente de aplicaciones.
La red soporta más de 329 protocolos y ha atraído más de 34 mil millones de dólares en activos conectados desde otras blockchains, reflejando una fuerte demanda entre cadenas. La capitalización de mercado de stablecoins de Solana ha superado los 11 mil millones de dólares, destacando su papel como base para transacciones de valor estable a través de aplicaciones DeFi.
2. Adopción Institucional y el Surgimiento del ETF de Staking de Solana
Con el mercado DeFi global proyectado a crecer a 231 mil millones de dólares para 2030, la posición actual de Solana ofrece espacio para expansión continua. Su infraestructura ya ha alcanzado masa crítica en actividad de protocolos y adopción de desarrolladores, respaldada por alto rendimiento, tarifas bajas y escalabilidad probada. Estas ventajas ahora están atrayendo la atención de instituciones que están comenzando a asignar SOL en sus estrategias de tesorería, viéndolo como una alternativa impulsada por el rendimiento a los activos cripto tradicionales.
La confianza en el valor a largo plazo de Solana también se ha reforzado por el reciente lanzamiento de un ETF de staking de Solana. Al ofrecer exposición regulada a SOL junto con acceso a rendimientos de staking, el ETF marca un paso significativo hacia la participación institucional mainstream. Juntos, estos desarrollos reflejan la evolución de Solana desde una blockchain de alta velocidad hacia una plataforma financiera creíble con relevancia creciente en mercados tanto minoristas como institucionales
Los Principales 8 Proyectos DeFi de Solana para Observar en 2025
El ecosistema DeFi de Solana ha crecido rápidamente tanto en escala como en complejidad, con nuevos protocolos emergiendo en staking, trading, restaking e infraestructura de liquidez. A continuación se presentan ocho proyectos destacados que están moldeando la economía on-chain de Solana en 2025, cada uno contribuyendo de manera única al stack financiero en expansión de la red.
1. Kamino Finance (KMNO)
Tipo de Proyecto: Protocolo de Préstamos
El mercado de préstamos de Solana ha experimentado un crecimiento exponencial desde 2024, con el TVL total de préstamos aumentando más del 300% interanual mientras se acelera la adopción institucional. Los protocolos de préstamos se han convertido en infraestructura esencial para estrategias de trading apalancado, con plataformas manejando miles de millones en volumen de préstamos mensualmente. El sector ha madurado más allá de préstamos simples para abarcar gestión de liquidez automatizada sofisticada y estrategias de rendimiento apalancado, atrayendo tanto capital minorista como institucional que busca retornos optimizados.
Kamino Finance (KMNO) ha emergido como el protocolo de préstamos líder en Solana, ofreciendo una plataforma DeFi integral que combina bóvedas de liquidez automatizada con servicios de préstamos de grado institucional. El protocolo se distingue a través de sus bóvedas de liquidez automatizada innovadoras (ALVs) que rebalancean automáticamente posiciones de liquidez concentrada, mientras simultáneamente proporciona capacidades de préstamos con sistemas avanzados de gestión de riesgo que han atraído más de $1.6 mil millones en valor total bloqueado.
2. Jito (JTO)
Tipo de Proyecto: Staking Líquido
El staking líquido ha transformado el panorama de staking de Solana, con el sector creciendo desde virtualmente cero hasta más de $3 mil millones en valor en staking en dos años. La introducción de recompensas mejoradas por MEV ha revolucionado la generación de rendimientos, con validadores habilitados para MEV superando consistentemente al staking tradicional por 2-4% anualmente. El mercado de staking líquido en Solana ha logrado una adopción institucional significativa, con más de 11 millones de tokens JitoSOL distribuidos en más de 650,000 cuentas.
Jito (JTO) fue pionero en staking líquido mejorado por MEV en Solana, convirtiéndose en el primer protocolo en combinar recompensas de staking tradicional con captura de Valor Extraíble Máximo para rendimientos mejorados. Los usuarios hacen stake de SOL y reciben tokens JitoSOL que representan su posición mientras ganan tanto recompensas de consenso como ganancias MEV a través de la sofisticada red de validadores de la plataforma, que procesa más del 31% de las operaciones de validadores de Solana y ha entregado consistentemente retornos superiores ajustados al riesgo.
3. Jupiter (JUP)
Tipo de Proyecto: Agregador DEX
La agregación DEX en Solana ha evolucionado desde una herramienta de conveniencia hasta infraestructura de trading esencial, con el volumen agregado creciendo más del 500% desde 2023 mientras el ecosistema se fragmentaba entre múltiples exchanges. El sector de agregación ahora maneja más de $700 millones en volumen diario de swaps, volviéndose crítico para el descubrimiento óptimo de precios a través del diverso panorama DEX de Solana. Datos recientes muestran que más del 55% de todos los trades de DEX de Solana se enrutan a través de plataformas de agregación, destacando su papel central en la liquidez del ecosistema.
Jupiter (JUP) se ha transformado de un simple agregador DEX a la plataforma DeFi más integral de Solana, expandiéndose más allá de swaps para incluir trading de perpetuos, lanzamientos de tokens y herramientas de gestión de portafolio. Los algoritmos de enrutamiento sofisticados de la plataforma escanean múltiples DEXs simultáneamente para asegurar ejecución óptima, mientras las adquisiciones estratégicas incluyendo SonarWatch, Coinhall y MoonShot han posicionado a Jupiter como un ecosistema Web3 completo sirviendo a millones de usuarios con servicios financieros integrados.
4. Sanctum (INF)
Tipo de Proyecto: Staking Líquido
El panorama de tokens de staking líquido en Solana enfrenta desafíos significativos de fragmentación, con más de 50 LSTs diferentes creando pools de liquidez aislados que limitan la eficiencia del capital. Los datos históricos muestran que los swaps LST-a-LST a menudo experimentan alto deslizamiento debido a la liquidez fragmentada, con algunos trades mostrando impacto de precio del 3-5% en volúmenes relativamente pequeños. El sector ha crecido para representar más del 10% de todo el SOL en staking, pero carece de la infraestructura unificada necesaria para la interoperabilidad sin fisuras entre diferentes soluciones de staking.
Sanctum (INF) aborda la fragmentación de LST creando la primera capa de liquidez unificada para todos los tokens de staking líquido de Solana, habilitando swaps instantáneos entre diferentes LSTs con deslizamiento mínimo a través de su mecanismo innovador Infinity Pool. El protocolo permite la creación personalizada de LST mientras proporciona infraestructura para que los proyectos usen LSTs como mecanismos de entrega para rendimientos adicionales, servicios de suscripción o derechos de gobernanza, efectivamente creando un "futuro LST infinito" donde cualquier token de staking puede ser intercambiado eficientemente.
5. Raydium (RAY)
Tipo de Proyecto: Exchange Descentralizado (DEX)
Raydium ha mantenido el liderazgo del mercado desde la emergencia del DeFi de Solana, manteniendo consistentemente el TVL más alto entre los DEXs de Solana con más de $1 mil millones en liquidez a través de múltiples ciclos de mercado. El rendimiento histórico muestra que Raydium ha procesado más de $500 mil millones en volumen de trading acumulativo desde su lanzamiento, convirtiéndolo en uno de los DEXs más exitosos en todas las blockchains. La integración de la plataforma con el libro de órdenes de Serum le ha permitido capturar una participación de mercado significativa, a menudo procesando más volumen que competidores establecidos de Ethereum a pesar de operar en una capitalización de mercado total más pequeña.
Raydium (RAY) sirve como el principal centro de liquidez de Solana, combinando únicamente funcionalidad de creador de mercado automatizado con integración de libro de órdenes límite central para ejecución superior de trading. La plataforma se ha establecido como la infraestructura de referencia tanto para traders minoristas como participantes institucionales, ofreciendo pools de liquidez concentrada, oportunidades de yield farming e integración sin fisuras con el ecosistema más amplio de Solana mientras mantiene su posición como la columna vertebral del DeFi de Solana.
Leer más: ¿Qué es Raydium (RAY) DEX en Solana?
6. Marinade (MNDE)
Tipo de Proyecto: Staking Líquido
Marinade fue pionero en staking líquido en Solana en 2021 y ha mantenido su posición como la plataforma de staking más establecida del ecosistema con más de dos años de operación consistente. El protocolo ha puesto en staking más de 6 millones de SOL acumulativamente y distribuido tokens mSOL que se han convertido en uno de los activos más ampliamente integrados en DeFi de Solana. Los datos históricos muestran que el algoritmo de selección de validadores de Marinade ha contribuido a mejoras significativas en las métricas de descentralización de Solana, distribuyendo stake a través de cientos de validadores en lugar de concentrarse entre operadores dominantes.
Marinade Finance (MNDE) opera como el protocolo de staking líquido fundacional de Solana, ofreciendo tanto staking líquido a través de tokens mSOL como soluciones de staking nativo que promueven la descentralización de la red. La estrategia sofisticada de selección de validadores del protocolo distribuye automáticamente el stake entre validadores más pequeños de alto rendimiento mientras proporciona a los usuarios tokens líquidos que se aprecian en valor a través de recompensas de staking acumuladas y pueden ser utilizados en todo el ecosistema DeFi de Solana.
7. Meteora
Tipo de Proyecto: Protocolo de Liquidez
La gestión de liquidez dinámica ha emergido como una innovación crítica en DeFi, con protocolos que utilizan estrategias de creación de mercado automatizada experimentando significativamente mejor eficiencia de capital que los AMMs (Creadores de Mercado Automatizados) tradicionales. El sector ha visto un crecimiento explosivo con el surgimiento del trading de memecoins y nuevos lanzamientos de tokens, requiriendo infraestructura especializada que puede manejar activos volátiles mientras mantiene liquidez profunda. Los datos muestran que los protocolos DLMM (Creador de Mercado de Liquidez Dinámica) han logrado hasta 50% mejor eficiencia de capital comparado con los creadores de mercado de producto constante tradicionales.
Meteora opera como el protocolo de liquidez dinámica principal de Solana, especializándose en creación de mercado automatizada a través de su tecnología innovadora de Creador de Mercado de Liquidez Dinámica (DLMM) que optimiza la asignación de capital en tiempo real. A pesar de estar estrechamente afiliado con el equipo de Jupiter, Meteora funciona independientemente y se ha establecido rápidamente como el segundo DEX más grande en Solana enfocándose en la provisión eficiente de liquidez para activos volátiles, nuevos lanzamientos de tokens y trading de memecoins.
8. Orca (ORCA)
Tipo de Proyecto: DEX/AMM
Orca se ha distinguido en el competitivo panorama DEX de Solana priorizando la experiencia del usuario y la accesibilidad, clasificándose consistentemente entre los tres principales DEXs por métricas de satisfacción del usuario. La plataforma fue pionera en liquidez concentrada en Solana a través de su producto Whirlpools, que ha facilitado una utilización de capital más eficiente y mayores rendimientos para los proveedores de liquidez. Los datos históricos muestran que Orca ha procesado más de $100 mil millones en volumen de trading mientras mantiene algunas de las tasas de falla más bajas y mayor retención de usuarios entre los DEXs de Solana.
Orca proporciona una puerta de entrada intuitiva al DeFi de Solana con su interfaz fácil de usar y la tecnología innovadora Whirlpools que permite la provisión de liquidez concentrada para máxima eficiencia de capital. La plataforma ha construido una reputación como el DEX más accesible en Solana mientras ofrece características sofisticadas incluyendo gestión de liquidez automatizada, estructuras de tarifas dinámicas e integración sin fisuras con los principales protocolos de Solana, convirtiéndolo en la opción preferida tanto para recién llegados a DeFi como traders experimentados.
Cómo Tradear Tokens de Proyectos DeFi de Solana en BingX
Los tokens DeFi de Solana están ganando impulso en 2025 mientras traders e inversores buscan capitalizar el crecimiento del ecosistema de alta velocidad y bajo costo de Solana. Tokens de proyectos líderes como Jupiter, Raydium, Marinade, y Orca están atrayendo atención debido a su uso activo en swaps, staking, restaking y provisión de liquidez. BingX ofrece una plataforma todo-en-uno que facilita el acceso a estos tokens, combinando características de exchange centralizado con herramientas impulsadas por IA para apoyar decisiones de trading más inteligentes.
Usa la Plataforma Todo-en-Uno de BingX con Asistencia de IA
Puedes comprar y tradear los principales tokens DeFi de Solana directamente en el mercado spot de BingX. Para aquellos que buscan ir más allá, BingX también proporciona futuros perpetuos, copy trading, e insights impulsados por IA para mejorar tu estrategia.
Fuente: Mercado Spot RAY/USDT de BingX
Paso 1: Encuentra Tu Par de Trading
Busca el par de tokens que deseas tradear (por ejemplo, RAY/USDT o JUP/USDT) usando la barra de búsqueda de BingX. Elige Spot para trades simples, o cambia a Futuros para posiciones apalancadas.
Paso 2: Analiza con IA de BingX
Haz clic en el icono de IA en la página de trading para acceder al análisis de mercado en tiempo real de BingX AI. La herramienta destaca tendencias de precios recientes, niveles de soporte y resistencia, y ayuda a interpretar señales del mercado.
Paso 3: Ejecuta y Monitorea Tu Trade
Usa una orden de mercado para ejecución inmediata o una orden límite para apuntar a tu precio de entrada. Continúa monitoreando BingX AI para adaptar tu posición y estrategia basándose en las condiciones cambiantes del mercado.
Riesgos y Consideraciones Antes de Usar Proyectos DeFi en Solana
Aunque Solana ofrece velocidad y tarifas bajas, los usuarios deben mantenerse conscientes de los riesgos que vienen con cualquier ecosistema descentralizado:
1. Vulnerabilidades de Contratos Inteligentes: Los protocolos DeFi dependen de código, que puede contener errores o exploits. Las auditorías ayudan pero no garantizan seguridad. Siempre revisa el historial de seguridad de un proyecto antes de depositar fondos.
2. Riesgo de Protocolo en Etapa Temprana: Algunos proyectos pueden ser nuevos o no probados. Los rendimientos altos a menudo vienen con mayor riesgo de falla o mala gestión.
3. Centralización de Validadores: La arquitectura rápida de Solana utiliza un conjunto de validadores más pequeño, lo que puede generar preocupaciones sobre descentralización a lo largo del tiempo.
4. Riesgo de Bridge y Entre Cadenas: Muchos activos en Solana están conectados desde otras cadenas. Los exploits o fallas de bridges pueden causar pérdida de acceso o liquidez.
5. Incertidumbre Regulatoria: DeFi permanece en un área gris legalmente. Los cambios en la regulación global podrían afectar el acceso o uso de ciertos protocolos.
Reflexiones Finales
El ecosistema DeFi de Solana en 2025 se define por el uso real, crecimiento consistente y actividad de desarrolladores en expansión. Con más de 10 mil millones de dólares en TVL y una fuerte presencia en staking, trading e infraestructura de restaking, Solana se ha establecido como la segunda cadena DeFi más grande por participación de mercado.
Los ocho proyectos cubiertos en este artículo representan pilares clave del panorama DeFi actual de Solana. Reflejan cómo la red está evolucionando en áreas centrales como liquidez, seguridad y componibilidad. Mientras el ecosistema continúa madurando, estos protocolos están posicionados para influir en cómo las finanzas descentralizadas se construyen y usan en Solana en los años venideros.